全球领导人对于复苏表达信心 银行淡化迪拜债务敞口

迪拜债务忧虑拖累全球股市收低,推升债券和美元
全球银行业对此事件的敞口可能有限
全球领导人表示经济可以应对挫折
海湾地区以及美国债务保险成本飙升
尽管迪拜引发债务违约担忧,但全球领导人周五纷纷表达对于世界经济复苏的信心,与此同时,大银行也在淡化其在迪拜债务方面的敞口。
因投资者担心银行对迪拜国有企业的敞口,从东京到纽约等全球各地股市都被债务违约担忧的阴影所笼罩。
此次危机起源于周三,当日迪拜要求其综合企业迪拜世界(Dubai World)及其子公司Nakheel推迟偿还所发行的数以十亿美元计的债务.Nakheel是迪拜三座棕榈岛的开发商,曾吸引了世界名流与超级富豪前来投资。
英国首相布朗对记者表示:"虽然这是一场挫折,但不会像我们之前所应对的问题那样大...全球金融体系现在已更加强健,能够应对出现的问题。"
法国总理菲永表示,海湾地区拥有足够的资源确保全球经济不会陷入第二轮衰退.但俄罗斯总理普京称,故事告诉我们要摆脱已持续两年的危机是多么困难。
美国政府官员表示,财政部正密切关注迪拜的情况.加拿大财长费海提则表示,七国集团(G7)已就迪拜的信贷问题进行了讨论,正密切关注其後果。
日本财务大臣藤井裕久提高了G7联合声明就汇市发表看法的预期,此前受迪拜债务疑虑推动,日圆兑美元升至14年新高.但还没有这样的声明发布,日圆已从稍早高位回落。
迪拜总负债达800亿美元
截至8月,迪拜世界背负有590亿美元债务,占迪拜800亿美元总负债的大部分.银行业消息人士对汤森路透称,国际银行业通过银团贷款和双边贷款等方式,对迪拜世界的相关敞口可能会达到120亿美元。
但如果相比于国际货币基金组织(IMF)估计的美国和欧系银行在2007年和2010年之间将录得2.8万亿(兆)美元的资产减记,则是小巫见大巫了。
"近几日的迪拜事件可以说是一次小挫折,也可以看成是一次困境,这证实我们的前方的确面临不确定性,且未来道路或是崎岖不平的,"欧洲央行(ECB)管理委员会委员欧菲尼德斯说
分析师预计迪拜将从阿布扎比手中获得金融支持,但迪拜可能不得不放弃利用外国资本和劳动力,来改造沙漠地带的经济模式.阿布扎比是阿拉伯联合酋长国之一,且拥有阿联酋的大部分石油
但迪拜或取得救助的前景,未能减轻投资者的担忧情绪.他们担心,全球经济回升的速度可能不足以支撑3月以来,新兴市场股票及许多商品价格近一倍的涨幅。
全球市场连续第二日震荡
周五全球市场连续第二天因对迪拜债务违约的担忧而震荡,但资金大举撤离股市涌向美元和债市的速度放缓,因投资者认为其他新兴市场不大可能受到殃及
美国股市周五下跌超过1％,但欧洲股市在前一日重挫3％後反弹。
Matrix Asset Advisors投资总监David Katz称:"我们看到的是一旦尘埃落定,一些之前受打击最严重的市场已反弹...这对市场而言是一场惊吓,不过相对于中东和欧洲的银行而言,美国银行业者的风险敞口要低。
摩根士丹利国际资本公司(MSCI)全球股市指数下跌1％,连续第二周下跌。
自10月以来MSCI全球股市指数就难以延续3月以来的涨势,因投资者在年底结账前急于锁定获利.不过自3月初以来该指数仍上涨约70％.
太平洋投资管理公司(PIMCO)首席执行官Mohamed El-Erian对路透表示,迪拜债务问题充当了催化剂,令市场完成了"早该有的修正",市场的估值已超越经济和企业基本面。
银行业敞口
迪拜债务危机引发对一些大银行可能面临更多资产减记的担忧.美国银行债和整个公司债市场周五均下滑.一些美国大银行的信贷违约互换(CDS)上升10到20个基点不等。
不过欧洲最大的银行--汇丰控股称其并不担心.该集团在迪拜方面的贷款敞口大约有159亿美元,高于任何其它银行。
摩根大通亦表示不是很担心全球银行业在迪拜世界的直接敞口,另外也不担心阿布扎比。
"我们更担心这在阿联酋内部的蔓延效应,"摩根大通在客户报告中称,"依然不清楚迪拜当局是否会对政府关联实体的债务提供支持."
阿布扎比的银行业者一直向迪拜提供大量贷款,可能会受到严重冲击.
迪拜政府债券的违约担保成本攀升.据CMA DataVision,五年期CDS较周四尾盘扩大约145个基点,至688个基点.自周三爆出延後偿债消息以来,迪拜CDS已经扩大逾一倍。
迪拜问题亦推动海湾其它主权国家的债务担保成本上升。
分析师称,迪拜在穆斯林宰牲节(Eid al-Adha)前宣布延後偿债,且事前缺乏和投资者的沟通,再加上细节不足,都损毁迪拜的信誉。